Báo cáo ghi nhận những chuyển biến tích cực từ Techcombank với sự tăng trưởng lợi nhuận, vốn hóa và chất lượng tài sản ổn định, cơ sở tiền gửi đa dạng và quản trị chi phí thấp nhờ những đổi mới công nghệ và sản phẩm.
Trong kỳ đánh giá này, S&P nhấn mạnh rằng họ tin tưởng Techcombank có thể sẽ duy trì mức sinh lời trên mức trung bình ngành bên cạnh vốn hóa và chất lượng tài sản ổn định. Tổ chức đánh giá này cũng bày tỏ quan điểm rằng cơ sở tiền gửi lớn với chi phí thấp và ổn định của Techcombank sẽ giúp giảm thiểu rủi ro liên quan đến các nguồn vốn bán buôn khi thị trường biến động.
Cũng theo S&P, triển vọng “Ổn định” phản ánh quan điểm về việc Techcombank sẽ duy trì “thế mạnh mạng lưới huy động vốn và lợi nhuận trên mức trung bình ngành trong 12-18 tháng tới”. Hơn nữa, S&P khẳng định sự an tâm về khả năng sinh lời vượt trội liên tục của Ngân hàng, góp phần hỗ trợ tốc độ tăng trưởng tín dụng cao hơn mức trung bình của toàn ngành.
Theo ghi nhận, Techcombank là ngân hàng tạo ra lợi suất sinh lời vượt trội với mức tỷ suất sinh lời cốt lõi trên tổng tài sản lên tới 3% trong 4 năm qua, cao hơn đáng kể mức trung bình ngành là 1-1,5%. Các động lực tạo ra kết quả ấn tượng vượt trội này, như S&P nhìn nhận, là “danh mục cho vay có biên lợi nhuận cao, tỷ lệ lớn huy động có chi phí thấp và thu nhập ngoài lãi lớn”.
Ngoài ra, một phần quan trọng trong đánh giá mới nhất của S&P là cơ cấu nguồn vốn của Techcombank. Cơ quan xếp hạng này đã đánh giá cao khả năng đặc biệt của Ngân hàng trong việc đa dạng hóa nguồn vốn. Nhờ đó, Techcombank có thể nhận được các nguồn vốn đa dạng, thời gian đáo hạn dài hơn và chi phí huy động thấp hơn.
S&P cũng tin rằng Techcombank sẽ “tiếp tục thu hút nguồn tiền gửi đa dạng, chi phí thấp thông qua các sản phẩm tiết kiệm sáng tạo và trải nghiệm ngân hàng số nâng cao. Điều này sẽ giúp Ngân hàng duy trì một trong những tỷ lệ tài khoản vãng lai và tài khoản tiết kiệm (CASA) cao nhất trong ngành và chi phí huy động vốn rất cạnh tranh.”
Cuối cùng, trong bản công bố mới nhất, S&P đã sửa đổi đánh giá của mình trong kịch bản nâng hạng của Techcombank, trong đó cơ quan này cho rằng họ có thể “nâng xếp hạng” nếu tỷ lệ vốn điều chỉnh rủi ro (RAC) của Ngân hàng được cải thiện trong 12-18 tháng tới.
Đây là một sự thay đổi đáng kể so đánh giá gần nhất, với “việc nâng hạng là khó xảy ra”. Đánh giá này của S&P hoàn toàn phù hợp chiến lược Techcombank đã công bố và thực thi nhằm đa dạng hóa hơn nữa danh mục tín dụng. Điều này sẽ làm thay đổi đáng kể cơ cấu tài sản với tỷ trọng tăng lên của tài sản có hệ số điều chỉnh rủi ro thấp hơn, qua đó tối ưu hóa lợi nhuận trên tổng tài sản được điều chỉnh theo hệ số rủi ro và gia tăng khả năng được các cơ quan xếp hạng tín nhiệm khác nhau nâng hạng trong thời gian tới.
